Patarimų, kaip susidaryti idealų investavimo portfelį, internete apstu. Vienas populiariausių pasiūlymų – 60/40: 60 proc. lėšų skirti akcijoms, o 40 proc. – obligacijoms.
Tačiau, kaip rašo CNBC, patikimu laikytas 60/40 portfelis pastaraisiais metais ne visai pateisino savo vardą. 60 proc. akcijų ir 40 proc. obligacijų derinys paprastai reiškia mažesnį potencialų prieaugį nei vien tik iš akcijų sudarytas portfelis, tačiau iš jo tikimasi ir mažesnių nuosmukių rinkai krentant.
Vis dėlto investavimo tyrimų bendrovės „Morningstar“ atlikta 150 metų analizė parodė, kad pastaraisiais metais 60/40 portfelio rezultatams nutiko priešingai. Pavyzdžiui, 2022 m. ir obligacijų, ir akcijų rinkos smarkiai smuko. Nors akcijos 2024 m. rugsėjį sugrįžo į ankstesnes aukštumas, obligacijų rinka toliau stagnavo.
„Šis nuosmukis buvo toks stiprus, kad neleido 60/40 portfeliui sugrįžti į ankstesnį aukščiausią lygį iki 2025 m. birželio – tai yra vienintelis kartas per pastaruosius 150 metų, kai 60/40 portfelis patyrė didesnį nuosmukį nei akcijų rinka“, – teigė „Morningstar“ vyresnioji redaktorė Emelia Fredlick.
Visgi „Morningstar“ asmeninių finansų ir pensijų planavimo direktorė Christine Benz pabrėžė, kad dauguma investuotojų neturėtų visiškai atsisakyti obligacijų ir remtis tik akcijomis.
Kokį portfelį sudarė?
Tuo metu 15min laidoje „Kur investuoti?“ patyrę investuotojai L.Šeškienė ir D.Mačinskas, paprašyti sudaryti 2 tūkst. eurų portfelį pradedančiajam investuotojui, pasirinko kitokią strategiją.
